Кратко
- Биткоин опустился к $76 000, сведя на нет прорыв среды, поскольку примерно $428 млн криптовалютных длинных позиций были ликвидированы в течение часа.
- Nasdaq приблизился к территории коррекции, так как производители чипов и компании дата-центров упали на фоне опасений по поводу расходов на ИИ и демократического надзора.
- Ралли среды включало масштабное короткое сжатие, при этом данные по фьючерсам указывают на перепозиционирование, а не на сопоставимый приток новых покупателей.
Биткоин свел на нет постэлекторальный отскок среды в четверг, поскольку распродажа технологических акций распространилась на криптовалюты, вызвав сотни миллионов принудительных ликвидаций.
Биткоин упал примерно до $76 500, снизившись почти на 5% и вернувшись к уровням, наблюдавшимся перед скачком среды выше $80 000. Ethereum потерял более 5%, тогда как другие крупные токены понесли сопоставимые потери. Примерно 90% из топ-100 криптовалют были в минусе во время распродажи, а около $428 млн криптовалютных длинных позиций были ликвидированы за один час.
Уолл-стрит не предложила убежища. S&P 500 потерял около 2,6% в ходе поздних утренних торгов, тогда как Nasdaq упал почти на 4%, приближаясь к коррекции, или падению на 10% от своего пика.
Выборы — лишь часть ответа, но тревога по поводу расходов на ИИ и процентных ставок усугубляет ущерб.
Митинг в честь выборов встречается с распродажей на фоне ИИ
Победа демократов на выборах в Конгресс первоначально встревожила инвесторов, ожидавших более жесткого надзора за отраслями, пользующимися поддержкой президента Дональда Трампа. В среду акции выросли, так как трейдеры сделали ставку на то, что политический тупик ограничит серьезные изменения в политике, а падение цен на нефть смягчит инфляцию. Аналитик Bitwise Europe Андре Драгосх также сообщил Decrypt, что победа демократов была «в значительной степени учтена в ценах».
Четверг принес иную интерпретацию. Инвесторы оценивали, что контроль демократов может означать для бума строительства дата-центров, особенно в штатах, где избиратели выступают против роста стоимости электроэнергии и новых объектов.
И новая политическая конфигурация уже меняет ситуацию. Избиратели как минимум в 29 юрисдикциях США поддержали ограничения на развитие дата-центров, хотя не все меры имеют обязательную силу. По оценкам UBS, потенциальные приостановки могут поставить под угрозу 30% запланированного прироста мощностей дата-центров в США в 2028 году, сообщает Reuters.
«Мы подозреваем, что будет определенная проверка этого агрессивного развертывания ИИ», — заявила старший аналитик Swissquote Ипек Озкардеская Reuters.
BitcoinBTC · USD
$76,874−5.41%
Oct 29Oct 31Nov 2Nov 3Nov 5
$80.9k$79.3k$77.7k$76.0k
24h HighHigh$80,882
24h LowLow$77,879
VolVol$1.8B
→Купить Bitcoin за USDC
Работает на Jupiter
Производители чипов и компании, занимающиеся инфраструктурой ИИ, пострадали первыми. Филадельфийский индекс полупроводников упал примерно на 8%, а CoreWeave и Nebius потеряли двузначные проценты. Tesla также рухнула примерно на 9,5%, продолжив падение после того, как Илон Маск потратил значительные средства на поддержку кандидатов от республиканцев. Инвесторы также задавались вопросом о доходности масштабных инвестиций в ИИ.
S&P 500 показал самое сильное медвежье внутридневное движение за несколько месяцев, упав почти на 4% за считанные минуты.
«Рынок переходит от обещания ИИ к цене ИИ», — заявил Reuters Тед Паркхилл, главный исполнительный директор Incline Investment Management.
Политический сдвиг также угрожает амбициям криптовалют в Вашингтоне. Контроль демократов усложняет усилия по возрождению застопорившегося закона о ясности, предлагаемого федерального свода правил для цифровых активов. Новый Конгресс приступит к работе только в январе. Политика сама по себе не может объяснить, почему биткоин потерял тысячи долларов за час.
Почему восстановление биткоина провалилось
Ралли в среду выглядело драматично, но большая часть давления покупателей исходила от трейдеров, закрывавших убыточные ставки против биткоина. Около 378 миллионов долларов в коротких позициях было ликвидировано за один час, когда биткоин поднялся выше 80 000 долларов, согласно данным CoinGlass.
Сегодняшний разворот развернул механизм ликвидаций в противоположном направлении. Биржи автоматически закрывают недостаточно обеспеченные длинные позиции по мере падения цен, что порождает дополнительные продажи и огромные красные свечи, видимые на часовом графике биткоина.
Криптовалюты были уязвимы ещё до выборов. За предыдущий месяц рынок потерял примерно $300 миллиардов стоимости на фоне опасений по поводу расходов на ИИ, роста стоимости заимствований и последствий многомиллиардного взлома Binance на прошлой неделе.
Трейдеры также ожидают очередного повышения ставки Федеральной резервной системы в декабре, поскольку инфляция сохраняется. Пятничный отчёт по занятости за октябрь может изменить эти ставки; более высокие ставки обычно снижают спрос на спекулятивные инвестиции.
Технически всё ещё формирующаяся дневная свеча биткоина угрожает медвежьей модели поглощения, потенциально поглощая зелёное тело среды и стирая пробой за одну сессию.
Часовой график показывает продажи через $79 000 к почти $76 100. Следующее испытание — $75 000, тогда как возврат $80 000 мог бы ослабить давление — но свеча четверга не закрылась, поэтому модель остаётся неподтверждённой.
Присоединяйтесь к более чем 72 000 читателей
