La Direction de l'application des lois indienne (Enforcement Directorate) a perquisitionné des locaux liés à Mudrex et Instadapp dans le cadre d'une enquête sur des transactions crypto transfrontalières présumées impliquant plus de 5 000 crore de roupies, soit plus de 525 millions de dollars.
Résumé
- Les enquêteurs ont allégué des remises non autorisées et des soldes crypto à l'étranger dépassant 4 600 crore de roupies impliquant Mudrex et Saber.money.
- Instadapp fait face à des allégations distinctes portant sur environ 40 millions de dollars de violations des changes, selon la ED.
- Des conversions de stablecoins, des entités offshore et des comptes d'échange à l'étranger figurent dans le récit de l'agence concernant les transactions.
- Les perquisitions ont eu lieu le 27 octobre, l'agence ayant annoncé ses conclusions préliminaires le 29 octobre.
La Direction de l'application des lois a déclaré dans son communiqué de presse du 29 octobre que son bureau zonal de Bengaluru a mené les perquisitions en vertu de l'article 37 de la loi de 1999 sur la gestion des changes (Foreign Exchange Management Act). Le document énumère trois locaux à Bengaluru et un dans le Madhya Pradesh.
Dans son annonce X accompagnante, l'agence a estimé le montant impliqué à plus de 5 000 crore de roupies. Son communiqué a fourni des estimations préliminaires distinctes pour les activités liées à Mudrex et Saber.money et celles impliquant l'activité de finance décentralisée Instadapp.
Le communiqué n'a annoncé ni arrestations, ni pénalité prononcée, ni date limite de retrait pour les clients. Binance et Bybit ont été nommés comme plateformes utilisées pour les transactions et les avoirs ; le document n'a annoncé aucune pénalité contre l'une ou l'autre de ces plateformes d'échange.
Les enquêteurs ont décrit leurs conclusions comme préliminaires et ont indiqué que l'enquête sur Instadapp était toujours en cours.
Mudrex et Saber.money font face à des allégations de remises
Des plaintes alléguant des violations des changes à grande échelle ont déclenché l'enquête sur RPFAS Technologies Private Limited, basée à Bengaluru, qui exploite Mudrex et Saber.money, a indiqué l'agence.
Les enquêteurs ont allégué que l'entreprise utilisait des cryptomonnaies, en particulier les stablecoins USDT et USDC, pour déplacer de l'argent au-delà des frontières en dehors des canaux de remise autorisés. Le communiqué indique que l'entité faisait la publicité de transferts internationaux instantanés malgré l'absence d'autorisation de la Reserve Bank of India pour ces services.
Selon le récit de l'agence, les clients s'inscrivaient sur les plateformes et déposaient de l'argent sur les comptes bancaires de l'entreprise. Les fonds étaient ensuite utilisés pour acheter des actifs numériques virtuels, en particulier de l'USDT, qui étaient vendus sur des plateformes d'échange crypto indiennes avant que le produit ne soit versé aux bénéficiaires.
Les captures d'écran reproduites dans le communiqué montrent Saber.money faisant la publicité d'une infrastructure de paiement en stablecoins pour l'Asie, de rampes d'accès et de sortie instantanées, et de transferts entre devises. Une publicité comparait un virement bancaire traditionnel prenant 30 heures à un transfert Saber prenant 0,2 seconde.
La ED a allégué que des entreprises liées enregistrées à l'étranger étaient contrôlées et exploitées depuis l'Inde. Les enquêteurs ont cité d'importantes transactions de gré à gré et des entités constituées au Canada, en Lituanie et aux États-Unis, ainsi qu'une activité crypto sur des plateformes étrangères, notamment Binance et Bybit.
Les avoirs crypto sur des plateformes étrangères et les paiements de dépenses à l'étranger faisaient partie des violations alléguées, selon le communiqué. Son estimation préliminaire dépassait 4 600 crore de roupies, soit 46 milliards de roupies, couvrant des transferts transfrontaliers non autorisés et des soldes crypto non autorisés détenus à l'étranger.
Sur sa page de conformité publique, Mudrex identifie RPFAS Technologies comme enregistrée auprès de la Financial Intelligence Unit de l'Inde et affiche le numéro d'enregistrement VA00031079. La page décrit son enregistrement au titre de la loi sur la prévention du blanchiment d'argent (Prevention of Money Laundering Act) ; elle ne présente pas de réponse aux allégations du 29 octobre.
Les flux de fonds présumés d’Instadapp ont transité par Singapour
Une section distincte du communiqué concerne Instadapp, le protocole de prêt, d’emprunt et d’échange de jetons basé sur Ethereum associé à Fluid. La ED a déclaré que les perquisitions ont couvert deux locaux à Bengaluru et un dans le Madhya Pradesh dans le cadre de cette enquête.
Bien que l’entreprise ait été présentée comme exploitée par une société enregistrée dans le Delaware, les enquêteurs ont allégué que son fondateur et son équipe de développement travaillaient depuis l’Inde. Le communiqué a nommé Sowmay Jain comme l’un des fondateurs gérant l’opération depuis le pays.
L’agence a identifié des entités dans le Delaware, aux îles Vierges britanniques, à Singapour et à Dubaï. Sa liste comprenait Instadapp Labs Inc. dans le Delaware, Interop Labs et Summerspeak aux îles Vierges britanniques, Upsurge Labs et Bhindi Labs à Singapour, et Pebble Labs Technology à Dubaï. Elle a allégué que les sociétés étrangères ne disposaient ni de bureaux ni d’employés à leurs sièges enregistrés et étaient utilisées pour acheminer vers l’Inde les revenus gagnés à l’étranger.
Les revenus du protocole et les financements des investisseurs ont été reçus sous forme de stablecoins dans des portefeuilles multisignatures appartenant à Interop Labs Ltd. aux îles Vierges britanniques, selon les enquêteurs. La ED a allégué que des personnes basées en Inde contrôlaient les portefeuilles.
Après que les stablecoins ont été vendus via Independent Reserve Singapore et QCP Capital Singapore, les produits en monnaie fiduciaire sont entrés dans des comptes bancaires appartenant aux sociétés du groupe singapourien Upsurge Labs et Bhindi Labs, selon le communiqué.
Les enquêteurs ont allégué que les remises ultérieures vers l’Inde ont été présentées comme des paiements pour des « frais fictifs de développement logiciel et de conseil ». Des cartes bancaires prépayées émises à Singapour ont été utilisées pour couvrir des dépenses en Inde, tandis que l’argent des comptes singapouriens a été acheminé vers les comptes bancaires des fondateurs à Dubaï, selon l’agence.
L’estimation préliminaire des violations présumées de la FEMA liées à Instadapp était d’environ 40 millions de dollars. Le communiqué n’a pas publié de hachages de transactions, de relevés de comptes ni de calcul transaction par transaction étayant cette estimation.
La surveillance crypto de l’Inde a ciblé les registres OTC
La Financial Intelligence Unit de l’Inde avait déjà demandé en juin des registres de transactions OTC importantes auprès d’au moins trois grandes plateformes d’échange, selon des informations fondées sur The Economic Times. La demande couvrait les transactions supérieures à 10 000 dollars et les registres remontant à janvier 2026, y compris les informations sur les bénéficiaires effectifs.
Dans une enquête distincte menée en juin, la ED a perquisitionné six locaux à Bengaluru et a allégué plus de 2 500 crore ₹ de transferts transfrontaliers non autorisés liés aux cryptomonnaies. Comme précédemment rapporté par crypto.news, les perquisitions antérieures liées aux remises crypto concernaient cinq entreprises de paiement, dont Transak Technology India et Carretx Technologies.
Le mois de septembre a apporté des notifications visant des plateformes offshore, la FIU-IND nommant 15 fournisseurs de services, dont Weex, Blofin, WOO X et WhiteBIT. L’autorité de surveillance a demandé le retrait de leurs applications et URL pour non-respect présumé des exigences indiennes en matière de lutte contre le blanchiment d’argent.
